China Investment Corp. prend une participation de 1,74 milliard $ dans Teck

Le géant minier canadien en difficulté Teck Resources (TCK.B)a conclu avec une firme d'investissement chinoise un placement privé de 1,74 milliard $ dont le produit net servira à réduire sa dette bancaire.

 

L'entente, annoncée vendredi, a été conclue avec China Investment Corporation, une firme d'investissement établie en 2007 en vertu de la loi chinoise des compagnies spécialisée dans les investissements à rendements stables et à long terme.

Par le biais d'une filiale (Fullbloom Investment Corporation), CIC acquerra 101,3 millions d'actions à droit de vote subalterne de catégorie B de Teck au prix de 17,21 $ chacune. A la clôture de l'opération, CIC détiendra indirectement environ 17,5 pour cent des actions à droit de vote subalterne de catégorie B de Teck, soit environ 17,2 pour cent en participation et 6,7 pour cent en droits de vote.

Les détenteurs d'actions de catégorie A de Teck détiendront à ce moment 61,8 pour cent des votes alors que Temagami Mining Company en aura 28,5 pour cent.

China Investment Corporation a assuré Teck qu'elle réalisait cette transaction uniquement à des fins d'investissement en qualité d'investisseur financier passif et s'est engagée à conserver les actions acquises pendant au moins un an. CIC s'est aussi engagée, entre autres, à ne pas vendre les actions acquises à un acteur du secteur minier mondial ni à aucun client important de Teck. CIC ne pourra non plus acquérir d'autres actions, sauf pour exercer ses droits anti-dilution, ni affecter toute transaction "extraordinaire" impliquant Teck, ni aider une tierce partie à le faire.

La transaction devrait être complétée le ou vers le 14 juillet et est assujettie aux conditions habituelles, y compris à l'approbation des autorités boursières.